刚刚步入新的一年,一个由两家巨头合并而来的全球最大眼镜帝国即将诞生,总市值近500亿美元。
根据周一发表的联合声明,法国镜片生产巨头Essilor(依视路)同意以约228亿欧元(约合240亿美元)合并位于意大利的全球最大眼镜制造商Luxottica。这是欧洲最大的跨境交易之一,将全部以复杂的换股方式进行。
新公司名称为Essilor Luxottica,将在巴黎挂牌,合并市值将达463亿欧元(约合491.6亿美元)。按2015业绩预估,新公司年度营收将超过150亿欧元,员工总数达13万人。
Luxottica公司81岁的创始人Leonardo Del Vecchio将成为合并后新公司的最大股东,通过其家族控股公司Delfin的持股比例将介于31-38%;有表决权的持股比例将限定在31%。他将拿出所持有的Luxottica全部62%持股,以1股换0.461股的比例换成Essilor股票。Essilor将以相同换股比例,对剩余Luxottica股票发起强制交换。
Luxottica旗下拥有Oakley、雷朋(Ray-Ban)等知名眼镜品牌,公司市值约240亿欧元。Essilor市值约为220亿欧元。Leonardo Del Vecchio评论称:“50多年来的梦想终于成真了”。
Essilor与Luxottica合并后的眼镜帝国将掌握眼镜产业链上的各个环节,包括镜片技术、镜片供应、眼镜设计、眼镜生产,形成规模经济。
上述公告预计,该交易将起到“显著的协同效应”,并强调说,“在眼镜行业两个互补的全球玩家”将“满足日益增长的全球消费者照顾视力和对高端品牌的需求”。
目前全球眼镜市场规模约为950亿美元。两大行业巨头合并旨在帮助双方充分利用预期将要到来的强劲需求。随着全球人口老龄化以及人们越来越重视视力保健,医学配镜和太阳镜的需求料将大增。Jefferies预计,眼镜市场每年约增长2-4%。
JPMorgan Cazenove分析师认为,这场交易消除了两家公司之间竞争不断升级的风险。近年来,双方不断蚕食对方的专业领域,Essilor收购多家线上零售商,Luxottica则投资镜片加工业务。
周一收盘,Luxottica收涨8.25%,至53.65欧元,盘中最高涨15%。Essilor收涨11.85%,至114.2欧元,盘中最大涨幅达19%。
评论 (0)