7月17日晚间马来西亚一架载有295人的客机在靠近俄罗斯的乌克兰边境地区坠毁。该客机编号MH17,乌克兰官方称,该客机上280名乘客和15名机组人员不幸遇难。MH17客机上有80名儿童。受地缘政治紧张因素影响,欧美股市集体下挫,标普500创三个月最大日跌幅,恐慌指数VIX暴涨。资金涌入避险资产,黄金短时间大涨20美元,美德国债上涨,日元大涨。
标普500指数跌23.45点或1.18%,报1958.12点;纳斯达克综合指数跌62.52点或1.41%,报4363.45点;道琼斯工业指数跌161.39点或0.94%,报16976.81点。有“恐慌指数”之称的CBOE波动性指数(VIX)暴涨32.18%,收14.54。
亚太股市方面,受地缘政治风险影响,亚洲股市周五早盘普遍走低,日经指数跌逾1%,最为引人关注的还是马来西亚航空公司的股价,马来西亚航空股价周五开盘重15.56%,此前该公司航班发生年内第二起震惊全球大事件。
与此前失联航班不同,据悉此次飞机失事是被导弹击落,乌克兰指责亲俄武装份子,在俄罗斯军方情报官员的协助下,发射一枚苏制SA-11地对空远程导弹。叛军顿涅茨克人民共和国领袖否认涉案,并称该国际航班是遭乌克兰空军一架喷气式战机所击落。马航客机在俄乌边境被击落虽然更多是“黑天鹅”事件,但却引发了全球资本市场的一大危机,全球避险情绪逐渐推高,导致全球主要股市股指纷纷跌落。
黑天鹅事件指非常难以预测,且不寻常的事件,通常会引起市场连锁负面反应甚至颠覆。从次贷危机到东南亚海啸,从9.11事件到“泰坦尼克号”的沉没,黑天鹅存在于各个领域,无论金融市场、商业、经济还是个人生活,都逃不过它的控制。
盘点全球股市黑天鹅事件:福岛核电事故重创日本资本市场
2011年3月11日,日本福岛第一核电站1号反应堆所在建筑物爆炸后,日本政府13日承认,在大地震中受损的福岛第一核电站2号机组可能正在发生“事故”,2号机组的高温核燃料正在发生“泄漏事故”。地震发生的瞬间便激起了最敏感的外汇市场的剧烈波动。美元兑日元汇率在资金回流预期以及日本政府对汇市干预的预期之下,经历了一场大起大落的行情。3月14日早盘,美元兑日元汇率一度跌至年内新低80.68。随着日本央行向市场注入18万亿日元之后,美元兑日元汇率有所回升。
3月14日日经225指数6.18%的跌幅只是开始,15日开盘,市场的噩梦才真正到来。当日,日本福岛核电站4号反应堆发生氢气爆炸,日经指数一度重挫14%。当天下午,东京证券交易所宣布对套利交易中的股票卖盘实行限制,日经指数尾盘强力反弹,并最终收于8605.15点,全日跌幅收窄至11%,仍未能守住9000点关口,创日本股市有史以来的第三大单日跌幅。与此同时,日经225指数期货6月合约同时下跌11%,触发熔断机制。福岛第一核电站险情爆发后,它的电厂营运商东京电力公司股价连连暴跌。东京电力股价一度跌至每股205日元,跌幅达到28%,三日下跌57%并刷新东京电力上市以来的最低值,给市场带来沉重压力。东京电力公司创立于1951年,是一家集发电、输电、配电于一体的巨型电力企业,总市值超过14万亿日元,折合1.1万亿人民币,是亚洲乃至全球最大的私营电力企业。东京电力也是全球最大的民营核电商。
在核能占全国电力供应份额超过三分之一的日本,东京电力的核电厂供应了全国一半的核能发电量。
巴林银行倒闭交易员搞垮巨头
1995年2月27日,英国中央银行宣布,英国商业投资银行----巴林银行因经营失误而倒闭。消息传出,立即在亚洲、欧洲和美洲地区的金融界引起一连串强烈的波动。东京股市英镑对马克的汇率跌至近两年最低点,伦敦股市也出现暴跌,纽约道·琼斯指数下降了29个百分点。导致巴林银行倒闭的是公司的“天才交易员”尼克李森,尼克李森曾任巴林银行驻新加坡巴林期货公司总经理、首席交易员。以稳健、大胆著称。在日经225期货合约市场上,他被誉为“不可战胜的李森”。
1994年下半年,李森认为,日本经济已开始走出衰退,股市将会有大涨趋势。于是大量买进日经225指数期货合约和看涨期权。然而“人算不如天算”,事与愿违,1995年1月16日,日本关西大地震,股市暴跌,李森所持多头头寸遭受重创,损失高达2.1亿英镑。
这时的情况虽然糟糕,但还不至于能撼动巴林银行。只是对李森先生来说已经严重影响其光荣的地位。李森凭其天才的经验,为了反败为胜,再次大量补仓日经225期货合约和利率期货合约,头寸总量已达十多万手。
要知道这是以“杠杆效应”放大了几十倍的期货合约。当日经225指数跌至18500点以下时,每跌一点,李森先生的头寸就要损失两百多万美元。2月24日,当日经指数再次加速暴跌后,李森所在的巴林期货公司的头寸损失,已接近其整个巴林银行集团资本和储备之和。融资已无渠道,亏损已无法挽回,李森畏罪潜逃。
巴林银行面临覆灭之灾,银行董事长不得不求助于英格兰银行,希望挽救局面。然而这时的损失已达14亿美元,并且随着日经225指数的继续下挫,损失还将进一步扩大。因此,各方金融机构竟无人敢伸手救助巴林这位昔日的贵宾,巴林银行从此倒闭,一个职员短期内毁灭一家老牌银行。
美国乌龙指:创道指第二大单日波幅
一起“乌龙指”事件导致了道·琼斯指数演绎出历史第二大震幅。美国东部时间2010年5月6日下午2时47分左右,一名交易员在卖出股票时敲错了一个字母,将百万误打成10亿,导致道·琼斯指数突然出现千点的暴跌。当日从下午2时42分到2时47分之间,道·琼斯指数从10458点瞬间跌至9869.62点,与前一交易日收盘相比,下跌了998.5点。到2时58分,道指又回到10479.74点。这是道·琼斯指数历史上第二大单日波幅。
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